متابعة الموجة الصاعدة ( 2020 )

المرحلة السابقة في التقييم
هي في حالة الوضع الطبيعي للأسواق او للشركة
لكن احيانا الشركات تمر بضروف معينه من انخفاض كبير في الارباح مثل ما حصل لقطاع الأسمنت قبل سنتين ومثل ما حصل للشركات البتروكيماوية العام الماضي.
الشركات التي فيها ادارات قوية ولديها ارباح مبقاه تهتم بمساهميها وحتى لا يهبط سعر سهمها السوقي بشكل كبير متأثر بالأحداث الطارئة.
تقوم بأحد أمرين اما ان تشتري اسهمها من السوق
او تقوم بزيادة التوزيعات النقدية.

اذا قامت هذه الشركة بهذا الإجراء
فإن المستثمرين في هذه الشركة
سوف يقومون بالتالي
جمع ارباح اخر ثلاث سنوات وتقسيمها على 3
لمعرفة متوسط الربح اذا ما عادت الأمور للإيجابية

وضرب هذا المتوسط ب 15 و 20
لمعرفة السعر العادل للسهم
مثال سابك حاليا لماذا حافظت على اسعار فوق 64 الفتره الماضية
السبب انها أعلنت توزيع ارباح 3 ريال هذا العام

المهم دائما ان نحرص على الشركات
ذات المنتج المطلوب
والتي تتمتع بأدارة تقف مع مساهميها
و ذات المركز المالي القوي
التي لديها احتياطيات وأرباح مبقاه
هذه الشركات سوف تعود سريعا للأرتفاع
في حالة تحسن الضروف

ناتي للمرحلة القادمة

المرحلة الاستباقية لتحديد الأثر على الارباح او النمو

في حالة الأحداث السلبية مثل ما يحدث حاليا .

المستثمرين يتوقعون انخفاض الارباح
بناء على هذا التوقع سوف يقومون بخصم جزء معين الربح السنوي للعام الماضي
مثال لو استمرت الأحداث هذه لمدة شهر
سوف يكون لها تأثير على انخفاض الارباح لمدة شهر
ممكن يكون 10 بالمئة من اجمالي الربح السنوي لكثير من الشركات
الأسهم فعلا خصمت هذا التأثير في هبوطها الاخير

مثلًا سهم يربح 10 ريال سنويًا
نخصم التأثير المتوقع في انخفاض الارباح
يصبح الربح المتوقع 9 ريال
ونضرب 9 في 15 اقل سعر عادل
ونضرب 9 في 20 يكون اعلى سعر عادل

لاحظوا مثلًا سهم جرير
يربح 8 ريال تقريبا بالعام
نخصم 80 هلله
يصبح الربح المتوقع بعد خصم الأثر المتوقع
7.2 ريال
7.2 ضرب 15 يساوي 108 ريال
7.2 ضرب 20 يستوي 144 ريال
لاحظوا السهم في الهبوط الاسبوع الماضي وصل 110 ريال ريال وارتد منها

طيب في حالة كان الضروف عكس ما يحصل الان
توقعات بالنمو وزيادة الارباح
تضيف الربح المتوقع زيادته ونضيفه
ومنه نحسب السعر العادل

لكن مع هذا كله انا لا انصح الا بالشركات
ذات الادارة القوية
وذات المنتجات المعروفة
وذات المراكز المالية القوية
والتي توزع عوائد سنويه لمساهميها
والتي نرى فروعها في كل مكان
وهي كثيرة بالسوق
لان هذه الشركات هي التي تهتم بها الصناديق
والمضاربين والمستثمرين الكبار بالسوق

ممتاز جدا يابو فهد ،،،
يميز مواضيعك السهل الممتنع
شرحت مكرر الارباح الحالي والمتوقع بسهوله ووضوح
اكمل ،،، جزاك الله خير

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة ظافر

طيب وليه مانقول الأسعار نزلت لمكررات الشركات المستقبلية

---

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة الجرس

ممتاز جدا يابو فهد ،،،
يميز مواضيعك السهل الممتنع
شرحت مكرر الارباح الحالي والمتوقع بسهوله ووضوح
اكمل ،،، جزاك الله خير

---

صحيح اخواني الغالين أفضل الشركات الان
هي الأقل بمكرر الارباح

استمر يامبدع

https://i.top4top.io/p_15471w9el0.jpeg

تمرين سريع
هذا سهم اكسترا أخر سعر سوقي 53.8 ريال
يعلن توزيع ارباح ونمو بالأرباح و توزيع منحه ورغبته بشراء اسهم
بأعتبار التأثير الحالي على الارباح شهر
كم يكون السعر العادل

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

https://i.top4top.io/p_15471w9el0.jpeg

تمرين سريع
هذا سهم اكسترا أخر سعر سوقي 53.8 ريال
يعلن توزيع ارباح ونمو بالأرباح و توزيع منحه ورغبته بشراء اسهم
بأعتبار التأثير الحالي على الارباح شهر
كم يكون السعر العادل

---

بدون نمو ارباح وباعتبار انخفاض الارباح 10 %

بين 55 و 74

اذا توقعنا نمو وكذا يكون بين 63 و 81

صح ؟


هات اللكزيس هههههههههه

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة الجرس

بدون نمو ارباح وباعتبار انخفاض الارباح 10 %

بين 55 و 74

اذا توقعنا نمو وكذا يكون بين 63 و 81

صح ؟


هات اللكزيس هههههههههه

---

صحيح
في الضروف العادية
المفترض السعر العادل لا يقل
عن 4.11 ضرب 15 يساوي 62 تقريبا
و 4.11 ضرب 20 يساوي 82
من يبيع في السعر هذا لا يعرف قيمته
اكسترا تعتمد منتجاتها على احتياج الناس وهذا التوقف مفاجأ ولضروف وباء كورونا
اللي محتاج كمبيوتر او جهاز او خلافه سوف يشتريه ولو عن طريق التطبيقات الالكترونية ولن يتوقف الطلب
احتمال يكون له اثر إيجابي لان إغلاق المحلات سوف يخفض تكاليف فواتير الكهرباء
في اسوء الضروف لو حصل تأثير سيكون لمدة شهر
4.11 ربح السهم تقسيم 12 شهر يساوي 34.25 هلله
ضرب 11 شهر يساوي 3.77 هلله
الربح المتوقع بعد خصم التأثير
3.77 ضرب 15 يساوي 56.5 ريال
3.77 ضرب 20 يساوي 75 ريال
من يبيع السهم حاليا باقل من سعره الحالي
ليس المستثمرين بل من لا يعرف قيمته العادلة
لضروف السوق الحالية والخوف والهلع بسبب كورونا .
شركة ممتازة
فروعها في كل مكان
ادارتها ممتازة
منتجاتها مطلوبه
مركزها المالي ممتاز
توزع ارباح
تحقق نمو
سعرها اقل من السعر العادل
منحة اسهم
تريد شراء اسهمها
الا تعتبر فرصة بهذا السعر 🤔
هذا مثال

https://e.top4top.io/p_1547wv2u20.jpeg

طيب هذا سهم هرفي مثلًا
للمعلومية هرفي ليس مجرد مطعم وجبات سريعة
هرفي منتجاته الغذائية كثيرة و صاحب ماركة دوكا
ابحثوا عن مطاعم دوكا وسمعتها والطلب عليها
ومنتجات شركة هرفي من مخبوزات ولحوم مجمده وخلافة 🤔

https://b.top4top.io/p_1547n6cp10.jpeg

لاحظوا اخواني الكرام
هذا الرسم البياني للمصابين بوباء كورونا بالصين

اكتشف الوباء في 22 يناير
وبدأ يتزايد اكتشاف الحالات الى يوم 4 فبراير
ثم تناقص عدد الإصابات بالمرض
لكن فجأة زاد العدد فجأة في يوم 12 فبراير
لان هناك حالات كانت حامله للمرض ولم تظهر عليها الأعراض الا يوم 12 يناير
سبب انخفاض الحالات بعد يوم 4 فبراير هو للأجراءات التي قامت بها الصين من حظر للتجول
بعد يوم 12 فبراير انخفض عدد الإصابات بشكل كبير
إذن
الإجراءات التي اتخذت
من يوم 22 يناير الى 12 فبراير والتي كان عدد أيامها
21 يوم سببت انخفاض حالات الانتشار
لهذا السبب وزارة الصحة أوصت ان يكون ايام الحظر 21 يوم
خلال هذا الوقت سوف تظهر قفزة بالأعداد كما حصل في يوم 12 فبراير بالصين
طبعًا هذه القفزة سوف تحصل بالقادمين من خارج السعودية ومخالطيهم وهم معزولين عن الناس بسبب الإجراءات الاحترازية التي قامت بها الدولة ممثله بوزارة الصحة
القفزة هذه حدثت بالأمس يوم 27 مارس عندما سجل عدد اكثر من 100 مصاب
لاحظوا اليوم انخفض المصابين الى 92 شخص
وفي الاسبوع القادم ان شاء الله سوف يقل العدد
بشكل كبير يوميًا إن شاء الله
وبعد انتهاء مدة الحظر بعد أسبوعين بالكثير
سوف تعلن ان شاء الله وزارة الصحة عن انتهاء الوباء
بعد أسبوع سوف يرفع الحظر وتعود الأمور لما كانت عليه لان مدة حمل الفايروس وظهور الأعراض أسبوعين فقط وقد مضى اسبوع وبقي اسبوع واحد
ان شاء الله ونسأل الله ذلك

https://c.top4top.io/p_1547ntm9n0.jpeg

لاحظوا امريكا سجلت اكبر عدد وقفزة كبيرة بالأعداد
فوق 17000 مصاب خصوصا في ولاية نيويورك
اليوم اقل عدد بفارق كبير حتى الان 1113
المتوقع ان شاء الله أسبوعين القادم والذي بعده
ويتم السيطرة بشكل كامل ان شاء الله

[B]https://j.top4top.io/p_154712lw20.jpeg

لاحظوا فرنسا تسجل الذروة في الإكتشاف
مع الحزم في الإجراءات الاحترازية والحظر سوف تقل الأعداد في الأسبوعين القادمة[ فرنسا اليوم ما سجلت حالات جديدة /B]

https://f.top4top.io/p_1547p1p7o0.jpeg

بريطانيا اليوم سجلت ذروة المصابين

اليوم اعلن رئيس وزراء البريطاني اصابته
وكذلك امس قالوا و لي العهد البريطاني
اشك في هذا الكلام
بريطانيا من اقل الدول الصناعية اصابه
أتوقع مشتركين باللعبة 🤔

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

أخواني الكرام
ودكم اعطيكم طريقة التقييم بس بشرط تساعدوني
هي بسيطة وكلنا نقدر نسويها بأنفسنا وبدون الحاجة لأحد إن شاء الله
من معي متابع ومستعد يساعدني يرفع يده 👋🏻
عندنا 200 شركة بالسوق ودنا نفلترها
ولو احد عنده برنامج اكسل يساعدنا الله يجزاه خير
بأنتظار كل المتابعين يشاركون
مالكم عذر فاضين وجالسين في بيوتنا 😂

---

✋✋✋✋✋

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

أبشر اخوي الجرس نبدأ علشان الوقت وإن شاء الله المتابعين يساعدونا في المشاركات القادمة .

الأصل في تقييم القيمة العادلة لكل سهم
هو الربح الذي يحققه السهم اخر العام
لاحظوا امس انتهت فترة اعلانات الشركات لقوائمها المالية لعام 2019 م
الان الربح السنوي لكل سهم واضح جدا للجميع لكل الشركات التي أعلنت

نأخذ هذا الربح
ونضربه بالعدد 15 يطلع لنا رقم هذا اقل قيمة عادله للسهم
ونضرب العدد ايضا بالعدد 20 ويطلع لنا اعلى قيمة عادله للسهم
مثال
سهم ربح السهم السنوي
2 ريال
اقل قيمة عادله بتكون 30 و اعلى قيمة عادله 40
هذه كمرحلة أولى
وعليكم الحساب. حسب المعطيات الحالية لأرباح الشركات
تأتي خطوه ثانيه في التقييم بعد هذه المشاركة
إن شاء الله

---

الارباح الكلية او الربح الموزع يبو فهد؟

https://d.top4top.io/p_1547tpd1a0.jpeg

كذلك ألمانيا اتوقع وصلت للذروة والمتوقع انخفاض الأعداد الأسبوعين القادمة

ابو فهد عندما تشتري الشركة اسهمها وتمنحها للموظف فماذا يستفيد منها الموظف اذا كان لايحصل على ارباح(حسب سياسة اسهم الخزينة)؟

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة النافذ

الارباح الكلية او الربح الموزع يبو فهد؟

---

الأساس نحسب على الارباح الكلية لاخر العام

ومثل ما ذكرت بالمشاركة التي بعدها
بعض الشركات في الضروف الصعبة توزع ارباح اكثر من ربحها الحقيقي من ارباحها المبقاه
هذه تؤخذ بالحسبان
عندها نجمع ارباح اخر ثلاث سنوات ونقسمها على 3
وكذا نعرف السعر العادل مثال سابك
لاحظ حافظت على سعر فول 64 ريال
بسبب توزيعها 3 ريال هذا العام
و 3 ضرب 20 يساوي 60 ريال
واذا جمعنا ارباحها العام الماضي وهذا العام
تقريبا 8.5 ريال تقسيم 2 يساوي 4.25 ضرب
15 يساوي 64 تقريبا وضرب 20 يساوي 85
يعني سعر سابك العادل بين 64 و 85
هذا بأعتبار ان الضروف الحالية مؤقته
وسابك توزع 3 ريال

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة النافذ

ابو فهد عندما تشتري الشركة اسهمها وتمنحها للموظف فماذا يستفيد منها الموظف اذا كان لايحصل على ارباح(حسب سياسة اسهم الخزينة)؟

---

هذه الأسهم هي للتحفيز حتى يكون عنده ولاء للشركة ويزيد مجهوده لانه يعتبر نفسه جزء من نجاح هذه الشركة
الموظف يأخذ ارباحها فقط حتى يتقاعد لكن ما يبيعها
تعتبر اسهم خزينة تملكها الشركة
ميزتها تقلل عدد الأسهم الحره القابلة للتداول
و يدل على ان الشركة تحترم موضفيها وتعتبرهم جزء من النجاح

https://e.top4top.io/p_1547jl6je0.jpeg


في موقع تداول
الأسئلة اكثر شيوعا
ممتاز انصح بالأطلاع عليه

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

أبشر اخوي الجرس نبدأ علشان الوقت وإن شاء الله المتابعين يساعدونا في المشاركات القادمة .

الأصل في تقييم القيمة العادلة لكل سهم
هو الربح الذي يحققه السهم اخر العام
لاحظوا امس انتهت فترة اعلانات الشركات لقوائمها المالية لعام 2019 م
الان الربح السنوي لكل سهم واضح جدا للجميع لكل الشركات التي أعلنت

نأخذ هذا الربح
ونضربه بالعدد 15 يطلع لنا رقم هذا اقل قيمة عادله للسهم
ونضرب العدد ايضا بالعدد 20 ويطلع لنا اعلى قيمة عادله للسهم
مثال
سهم ربح السهم السنوي
2 ريال
اقل قيمة عادله بتكون 30 و اعلى قيمة عادله 40
هذه كمرحلة أولى
وعليكم الحساب. حسب المعطيات الحالية لأرباح الشركات
تأتي خطوه ثانيه في التقييم بعد هذه المشاركة
إن شاء الله

---

يعطيك العافية ابو فهد والله انك موسوعة ماشاء الله عليك
سؤال ليه نضرب في 15و 20

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

اكمل غدًا ان شاء الله الباقي

---

كمل يا ابوفهد وفقك الله

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

هذه الأسهم هي للتحفيز حتى يكون عنده ولاء للشركة ويزيد مجهوده لانه يعتبر نفسه جزء من نجاح هذه الشركة
الموظف يأخذ ارباحها فقط حتى يتقاعد لكن ما يبيعها
تعتبر اسهم خزينة تملكها الشركة
ميزتها تقلل عدد الأسهم الحره القابلة للتداول
و يدل على ان الشركة تحترم موضفيها وتعتبرهم جزء من النجاح

---

نفع الله بك وبعلمك

الحقيقة كنت متوقع ان الشركة اذا اشترت اسهمها تزيد الارباح لان اسهم الخزينة ما تدخل في توزيع الارباح، لكن الان وضحت الصورة يعطيك العافية.

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة ابو طلحة

يعطيك العافية ابو فهد والله انك موسوعة ماشاء الله عليك
سؤال ليه نضرب في 15و 20

---

سؤال مهم
بأعتبار ان السعر العادل لاي سهم بالسوق
منتجه جيد وادارته جيده ومركزه المالي جيد
المعدل العادل يكون بين مكرر ربح 15 كأقل شيء
و مكرر ربح 20 كأعلى شيء في الضروف العادية للسوق
السعر لن يهبط تحت هذه القيمة الا في حالة التشائم العالي بالسوق كما يحدث حاليا
او بحالة تباطأ بالنمو او انخفاض بالأرباح وهذه حالة استثنائية يتم بناء عليها توقع الأثر المتوقع على الانخفاض بالسعر وتقيمة من جديد وشرحته بالمشاركات التي بعده .

سهم يربح ريال بالسنة كم سعره العادل
بين 15 و 20
لو وزع هذا الربح كاملا
اصبح العائد على سعر 15 يساوي 6.7 بالمئة
والعائد على سعر 20 يساوي 5 بالمئة
تلاحظ هذا العائد اعلى من عوائد الفوائد البنكية والسندات
أعلى من هذا العائد لا تحصل عليه باسواق الأسهم
في الشركات القوية كمنتج وإدارة ومركز مالي الا بالضروف المتشائمة كما يحدث حاليا
بعض الشركات ما توزع كل ارباحها
توزع مثلًا نصف او ثلثين وتبقي ثلث من ارباحها
هذا جيد سوف يدعم مركزها المالي ويجعلها اكثر ملائة مالية في السنوات القادمة واحتمال ترفع راس مالها و تتوسع هذا لا يقلل من القيمة العادلة حتى لو انخفضت نسبة التوزيع من الربح السنوي للسهم خصوصا في الشركات التي يتوقع نمو لها وتوسع ولديها ادارة قوية ومنتج مطلوب ولها اسم بالسوق
ايضا هناك شركات تحتفظ بجزء من الارباح حتى اذا تعرضت لضروف اقتصادية او غيرة تستطيع توزيع عوائد لمساهميها اعلى من الربح الذي تحققه فعلا .
هذا التوزيع بالضروف الصعبه يوضع بالحسبان في تقيم سعر السهم العادل لذلك نعود ونحسب ارباحها في السنوات الثلاثه الماضية باعتبار ان هذه الازمة مؤقته وسوف تعود الشركة لتحقيق ارباح مثل السابق

عندما تقيم سهم معين حتى تشتريه لا يكفي ربح السهم وحتى يكون اختيارك أفضل يجب
ان تعرف قوة هذه الشركة بالسوق وشهرتها
و السوق السعودي حاليا أفضل بكثير من السنوات الماضية حيث دخلت شركات كثيرة للسوق بعد عام 2006 م اثبتت قوتها كمنتج وإدارة ومركز مالي
في المقابل هناك شركات بالسوق ما تعرف لها مكان ولا ادارة ولا منتج

أخواني الكرام
مع هذه المعلومة الجديدة
سوف نحقق احد اهم مباديء ( برادايم )
في الاستثمار
وهو ( استثمر بثقة أكبر )
ومهما حدث للسوق ثقتك بأستثمارك لن تهتز ابدا
وسوف اذكر امثله بالمشاركات القادمة ان شاء الله

https://i.top4top.io/p_154777n5c0.jpeg

لاحظوا هذه ارباح سهم الغاز لمدة تسع اشهر فقط
يعني باقي ما أعلنوا ارباح اخر العام
ادارة ممتازة
منتج مطلوب
مركز مالي ممتاز

https://b.top4top.io/p_1547ihxgn0.jpeg

لاحظوا توزيعاتها الربع سنوية

هذا جعل السهم يتماسك
مع ان السوق هبط اكثر من 2500 نقطة الشهرين الماضية
لاحظوا السهم لم يتأثر كباقي شركات السوق
التي هبطت 30 و 40 و 50 بالمئة

https://l.top4top.io/p_15475ic0n0.jpeg

لماذا سهم الغاز لم يحدث عليه بيوع ويهبط اكثر
لان من يملكة يعلم قيمته العادلة
ويعلم انه اذا باعه ممكن ما يقدر يشتريه بسعر اقل
لذلك يصبر ويشجعه على صبره العائد الموزع
ومنتج الشركة المطلوب وإدارتها ومركزها المالي
ولانه يعلم ان سعره العادل بين 40 و 55 ريال

https://h.top4top.io/p_1547nphpj0.jpeg

تدريب ثاني هذه ارباح شركة اس تي سي
الاتصالات السعودية
كم السعر العادل عليكم الحساب 🤔

https://f.top4top.io/p_154731yic0.jpeg

هل يتوافق ارتداد الاتصالات السعودية
مع سعرها العادل الأدنى
وأنتم تعلمون ان شركات الاتصالات لم تتضرر من مشكلة وباء كورونا بالعكس زاد الطلب على البيانات بسبب العمل من بعد
من يبيع في هذه الاسعار لا يفقه بأسس الاستثمار
والجاهل عدو نفسه
الضروف التي تعيشها الأسواق حاليا والرعب والهلع
الذي يحدثه الاعلام و كتاب المنتديات والمحللين الفنيين والماليين الذين لا يفقهون شيء
هو سبب بيع صغار المتداولين لأسهمهم بأرخص الاسعار
المستثمرين الواعين والصناديق لا تبيع بهذه الاسعار
ايضا متابعة المؤشر تؤثر على قرارات المتداولين
لذلك تعمدت ان اذكر الشركات التي كان اداءها أفضل من المؤشر على المدى الأسبوعي
صناع السوق والصناديق مستعدين يضربون سهم بنك الرياض نسبة تحت بالتدوير طبعًا بدون ان يفقدوا كميات كبيرة حتى يخوفوا المتداولين و يبيعون في الشركات الاستثمارية الممتازة هذه بالقيعان والعكس صحيح بالقمم .

بارك الله فيك ونفع الله بك

أخواني الكرام الغالين على قلبي
تأكدوا ان ما يقوله ويكتبه برادايم
لن تجدوه في الدورات المدفوعة
ولا في المنتديات ولا يقوله حتى اصحاب الخبرة بسوق المال ويشهد على الله انني لا ابحث عن شهره
او مصلحة شخصية وقد ذكرت ذلك كثيرا في السابق
انا اكتبه لوجه الله وحتى عندما يتذكرني من يتابعني ويستفيد ويستطيع تنمية رأس ماله ويربح بهذا السوق او غيره يدعوا لي بظهر الغيب و هذا ما اتمناه
ويعلم الله انني لم أطبل او اغرر لسهم املك فيه في يوم من الايام من اجل مصلحة شخصية او لتحقيق ارباح .
والله الموفق للجميع والله هو
الرزاق ذو الفضل الكبير من قبل وبعد
وقد أكون سبب ارسله الله لبعض المتابعين
يريد الله به سبحانه الخير لهم
والله اعلى واعلم

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

أخواني الكرام الغالين على قلبي
تأكدوا ان ما يقوله ويكتبه برادايم
لن تجدوه في الدورات المدفوعة
ولا في المنتديات ولا يقوله حتى اصحاب الخبرة بسوق المال ويشهد على الله انني لا ابحث عن شهره
او مصلحة شخصية وقد ذكرت ذلك كثيرا في السابق
انا اكتبه لوجه الله وحتى عندما يتذكرني من يتابعني ويستفيد ويستطيع تنمية رأس ماله ويربح بهذا السوق او غيره يدعوا لي بظهر الغيب و هذا ما اتمناه
ويعلم الله انني لم أطبل او اغرر لسهم املك فيه في يوم من الايام من اجل مصلحة شخصية او لتحقيق ارباح .
والله الموفق للجميع والله هو
الرزاق ذو الفضل الكبير من قبل وبعد
وقد أكون سبب ارسله الله لبعض المتابعين
يريد الله به سبحانه الخير لهم
والله اعلى واعلم

---

صدقت وانا اشهد بذلك وفقك الله

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

https://h.top4top.io/p_1547nphpj0.jpeg

تدريب ثاني هذه ارباح شركة اس تي سي
الاتصالات السعودية
كم السعر العادل عليكم الحساب 🤔

---

90~120

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة النافذ

90~120

---

5.33 ضرب 15 يساوي 80 تقريبا
5.33 ضرب 20 يساوي 107 تقريبا
هذا المدى المفترض يكون فيه السهم
طيب لو حقق السهم نمو بالأرباح الأرباع القادمة
سوف يرتفع. الربح صحيح لذلك سوف ترتفع القيمة العادلة
ولو انخفضت الارباح تنخفض القيمة العادلة
وكذا لازم نتابع اخبار الشركة فإذا عندها نمو متوقع نتوقع ان يزيد السعر العادل
سهم الاتصالات يرغب بالاستحواذ على شركة فودا فون مصر. المتوقع ان تكون هذه الصفقة رابحة واتوقع ان تتم هذه الصفقة. وبناء على هذا التوقع اتوقع
ان تزيد ارباح الشركة الأعوام القادمة ان شاء الله
لذلك قد يكون هذا السعر الذي نراه حاليا للسهم
فرصة ذهبية لم نحسن تقيمها بالشكل الصحيح

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

سؤال مهم
بأعتبار ان السعر العادل لاي سهم بالسوق
منتجه جيد وادارته جيده ومركزه المالي جيد
المعدل العادل يكون بين مكرر ربح 15 كأقل شيء
و مكرر ربح 20 كأعلى شيء في الضروف العادية للسوق
السعر لن يهبط تحت هذه القيمة الا في حالة التشائم العالي بالسوق كما يحدث حاليا
او بحالة تباطأ بالنمو او انخفاض بالأرباح وهذه حالة استثنائية يتم بناء عليها توقع الأثر المتوقع على الانخفاض بالسعر وتقيمة من جديد وشرحته بالمشاركات التي بعده .

سهم يربح ريال بالسنة كم سعره العادل
بين 15 و 20
لو وزع هذا الربح كاملا
اصبح العائد على سعر 15 يساوي 6.7 بالمئة
والعائد على سعر 20 يساوي 5 بالمئة
تلاحظ هذا العائد اعلى من عوائد الفوائد البنكية والسندات
أعلى من هذا العائد لا تحصل عليه باسواق الأسهم
في الشركات القوية كمنتج وإدارة ومركز مالي الا بالضروف المتشائمة كما يحدث حاليا
بعض الشركات ما توزع كل ارباحها
توزع مثلًا نصف او ثلثين وتبقي ثلث من ارباحها
هذا جيد سوف يدعم مركزها المالي ويجعلها اكثر ملائة مالية في السنوات القادمة واحتمال ترفع راس مالها و تتوسع هذا لا يقلل من القيمة العادلة حتى لو انخفضت نسبة التوزيع من الربح السنوي للسهم خصوصا في الشركات التي يتوقع نمو لها وتوسع ولديها ادارة قوية ومنتج مطلوب ولها اسم بالسوق
ايضا هناك شركات تحتفظ بجزء من الارباح حتى اذا تعرضت لضروف اقتصادية او غيرة تستطيع توزيع عوائد لمساهميها اعلى من الربح الذي تحققه فعلا .
هذا التوزيع بالضروف الصعبه يوضع بالحسبان في تقيم سعر السهم العادل لذلك نعود ونحسب ارباحها في السنوات الثلاثه الماضية باعتبار ان هذه الازمة مؤقته وسوف تعود الشركة لتحقيق ارباح مثل السابق

عندما تقيم سهم معين حتى تشتريه لا يكفي ربح السهم وحتى يكون اختيارك أفضل يجب
ان تعرف قوة هذه الشركة بالسوق وشهرتها
و السوق السعودي حاليا أفضل بكثير من السنوات الماضية حيث دخلت شركات كثيرة للسوق بعد عام 2006 م اثبتت قوتها كمنتج وإدارة ومركز مالي
في المقابل هناك شركات بالسوق ما تعرف لها مكان ولا ادارة ولا منتج

---

يعطيك العافية معلومات قيمة:225:

https://g.top4top.io/p_1547fx8a10.jpeg

هذه ربحية سهم الحبيب للعام الماضي
السهم تم بيعة اكتتاب بأعلى قيمة عادلة له 🤔
ماذا تتوقعون في الفترة القادمة في سلوك السهم
اذا لم يحقق نمو بالأرباح
لهذا السبب تتذكرون لم اكن متحمس ولم انصح بالأكتتاب فيه مع احترامي له كمستشفى ناجح وإدارة ناجحة ومركز مالي جيد

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

https://g.top4top.io/p_1547fx8a10.jpeg

هذه ربحية سهم الحبيب للعام الماضي
السهم تم بيعة اكتتاب بأعلى قيمة عادلة له 🤔
ماذا تتوقعون في الفترة القادمة في سلوك السهم
اذا لم يحقق نمو بالأرباح
لهذا السبب تتذكرون لم اكن متحمس ولم انصح بالأكتتاب فيه مع احترامي له كمستشفى ناجح وإدارة ناجحة ومركز مالي جيد

---

ابوفهد ولكن ربحية السهم للسنه الحاليه افضل من العام الماضي

الأن سوف اشرح السلوك المتوقع لصانع السوق والصناديق والمضاربين الفترة القادمة بناء على المعطيات الحالية .

1/ إن شاء الله المؤشر لن يكسر 5959 من استطاع الاغلاق على هذا الرقم المميز يستطيع التحكم بالسوق
2/ سوف يضعون بالأعتبار الضروف الحالية للأسواق العالمية وهبوط البترول و إغلاق المحلات التجارية لأغلب الشركات لكنهم يعلمون ان هناك شركات لم تتأثر بهذه الأحداث .
3/ سوف يبدأون برفع الشركات المتوقع لها نتائج ايجابية في الربع الاول
مثل شركات الأسمنت و الارتفاع فيها سيكون مشجع لرفع الشركات التي تعمل في مجال التشيد والبناء
الارتفاع هذا سيكون جيد لتعويض ثلثين الموجة الهابطة الأخيرة .
4/ فطاع الاتصالات من الواضح عدم تأثرة بهذه الازمة
لذلك من المتوقع ان يدعم المؤشر في الثبات والارتفاع
5/ التذبذب في قطاع البنوك متوقع بسبب انخفاض اسعار الفائدة وتأجيل القروض لكن الأثر هذا وقتي.
ومن المتوقع ان يسبقه قطاع البتروكيماويات بالصعود
لكن صعود قطاع البتروكيماويات سيكون محدود ومرتبط بارتفاع اسعار البترول .
6/ شركات تصنيع المواد الغذائية وشركات تجزئة المواد الغذائية مثل صافولا والعثيم والمراعي ونادك سوف يكون اداءها إيجابي وكما تلاحظون تماسكها الفترة الماضية ولم تخسر كثير من قيمتها السوقية .
7- شركات التأمين تصعد لسحب سيولة المضاربين
لا اثق فيها كثير ولا انصح فيها ومن يضارب فيها يتعامل معها بأسلوب المضارب اليومي
8- الكهرباء والغاز بأسعار جيدة
9- الترند الصاعد لن يكون الا بدعم من قطاع البتروكيماويات وقطاع البنوك. وهذا الترند لن يبدأ ويكون واضح الا بعد ان ينتهون من التجميع في الشركات الأفضل للأستثمار بالسوق
10- لذلك حتى لو حصل تذبذب عالي في منطقة القاع
بين 5959 و 7000 وطولوها شهر شهرين اذا كنت مضارب استفد من هذا التذبذب واذا كنت مستثمر جمع ولا يهمك المؤشر . واذا كنت شاري في شركة قوية
لا يهمك واذا كنت متعلق بأسعار اعلى لا تشيل هم
والله اعلى واعلم والله الموفق للجميع

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة يارب أسترني وأرزقني

ابوفهد ولكن ربحية السهم للسنه الحاليه افضل من العام الماضي

---

صحيح لكن ما هو الأفضل ان تشتري بشركة
سعرها السوق باقل من سعرها العادل او شركة
سعرها صاحبها والصناديق ومدير الأكتتاب بأعلى قيمة عادله لها .
لاحظ كم كان تقيمهم لسهم المراكز وكم قيم السوق سهم المراكز .
لماذا لم يظلم السوق سهم الغاز. ولم يهبط كثير
انا اثق بتقيم السوق ولا اثق بتقيم من له مصلحة
وفي النهايات دائما ما يصح الا الصحيح 👍

اقتباس:

---

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة برادايم

صحيح لكن ما هو الأفضل ان تشتري بشركة
سعرها السوق باقل من سعرها العادل او شركة
سعرها صاحبها والصناديق ومدير الأكتتاب بأعلى قيمة عادله لها .
لاحظ كم كان تقيمهم لسهم المراكز وكم قيم السوق سهم المراكز .
لماذا لم يظلم السوق سهم الغاز. ولم يهبط كثير
انا اثق بتقيم السوق ولا اثق بتقيم من له مصلحة
وفي النهايات دائما ما يصح الا الصحيح 👍

---

بارك الله بعلمك

ماشاء الله طرح جميل ومفيد ... ونفع الله بعلمك ورزقك بر ولدك
حقيقة لم انتبه للمدونه إلا الآن ... وأنا من هذه اللحظة من قراء برادايم
شرح وافي وجميل ...والتحليل المالي من أساسيات المستثمر