"موديز": هذه أسباب انخفاض أرباح شركات التأمين السعودية المدرجة ويجب زيادة الأسعار ..

"موديز": هذه أسباب انخفاض أرباح شركات التأمين السعودية المدرجة ويجب زيادة الأسعار .. تعرف على التفاصيل

https://maaal.com/news/details/%D9%8...1%D8%A7%D8%B6/

كشفت وكالة موديز للتصنيف الائتماني أن شركات التأمين الـ25 المدرجة في سوق الأسهم السعودية سجلت انخفاضًا حادًا في الأرباح المجمعة خلال الأشهر الستة الأولى من عام 2025، على الرغم من ارتفاع إيراداتها.

وبحسب الوكالة يعكس هذا التدهور ضعف أداء الاكتتاب في سوقي تأمين المسؤولية المدنية للطرف الثالث (tpl) والتأمين الطبي، وهما السوقان المهيمنتان، حيث الأسعار ضعيفة والمنافسة شديدة، بالإضافة إلى انخفاض دخل الاستثمار.

وأضافت بدون زيادات كبيرة في الأسعار، ستتفاقم خسائر العديد من شركات التأمين الصغيرة والمتوسطة خلال الفترة المتبقية من العام. وفي المقابل، ستتوسع شركات التأمين الكبرى مع استمرار اندماج القطاع، مما يعزز الكفاءة. وهذا من شأنه أن يعزز استقرار السوق في السنوات القليلة المقبلة.

سبب خسارة شركات القطاع

الرواتب المهولة والمصروفات الإدارية

اذ تتراوح رواتب مدراء الشركات والتنفيذيين فيها بأرقام فلكية هذا وناهيكم عن مصروفاتهم المبالغ جدا فيها



وتقريبا شركات السوق لآ تتحمل التأمين الى بجزء صغير جدا

هذا القطاع يعلن دائما ارباح بالآف وخسائرهم بالملايين

ضاع فيها الكثير وتبخر اموال بالقطاع لآ تعد ولآ تحصى وأموال المساهمين تبخرت باكثر من شركة وتم شطب بعض شركاتة

والبعض الآخر تم الإندماج مع شركات اخرى ..

سيلودرتي شيخة السوق كانو يسمونها تبخرت وخرجت من السوق باندماج

العربي للتامين خرجت من السوق اندماج

الأهلية خسائر متواصلة وبالأخير اندماج

وفاء الهندية خسائر متواصلة وبالأخير توقيف

سند من شركة رابحة الى خسائر فوق راس مالها وتم الشطب

وقاية شركة من رابحة وتوزع ارباح الى خسائر مهولة وتم شطبها من السوق

بروج قاومت الى قطع النفس وبالأخير تم اندماجها مع ميد قلف مؤخرا

الخليجية ولم تقبل بها شركة وسيتم إما شطبها أو تعليق نشاطاها أو اندماج اجباري

امانة برضو بتسير على نفس النهج رغم كانت هناك شخصية كبيرة خلفها الى أن الطوفان قادم عليها

عناية الى الآن لم تجد المنقذ لها وتدهور مستمر

الإنماء طوكيو مارين تم الإندماج وخروج غير مشرف لها رغم تصريح الصندوق الداعم لها بعدم رغبة التفريط أو فكرة الإندماج وطلعو خرطي واستسلمو بالاخير للواقع .

ومازال الكثير يراهن على هذا القطاع بعدم وجود الكادر المثقف الحقيقي المطبق للقوانين الشرعيىة فية ..... جعلو منه أمر اجباريا والزاميا ومع ذلك فشل ذريع بالقطاع

لآ تأمين سيارات
ولآ تأمين طبي فلح فية بلورة بوليصة تأمينهم وعدم اهتمامهم بالتغطية على اهم الامراض ( الأسنان والعيون ) 600 ريال وحاطين ومنها 300 ريال ....


قطاع كان محرما شرعا من كبار علماء المسلمين

واصبح اليوم محلل وبتغطية رقابية شرعية بعد

بالبحث وجدت هذا التقرير الشافي للقطاع قبل هيئة سوق التأمين

"موديز": عمليات الاندماج بين شركات التامين السعودية ستستمر في ظل تدقيق تنظيمي متزايد

كشفت وكالة موديز عن توقعاتها باستمرار عمليات الاندماج بين شركات التامين السعودية في ظل تدقيق تنظيمي متزايد، مبينة انه منذ عام 2020، تعمل (ساما) على تحويل قطاع التأمين إلى إطار عمل لمتطلبات رأس المال القائمة على المخاطر. في عام 2024،

طبقت هيئة التأمين السعودية، المنشأة حديثًا والتي تشرف الآن على تنظيم التأمين،

متطلبات رأس مال أعلى، وأدخلت تفويضات جديدة تتعلق بالتقارير الاكتوارية، والاحتياطيات، وإدارة المخاطر، والحوكمة. تم رفع الحد الأدنى لمتطلبات رأس المال لشركات التأمين من 100 مليون ريال إلى 300 مليون ريال، اعتبارًا من نهاية عام 2024.


بالإضافة إلى ذلك، تخطط الهيئة لتطبيق معايير رأس مال معززة قائمة على المخاطر (اقتصادية) خلال العامين أو الثلاثة أعوام المقبلة، كما عززت الرقابة على الشركات غير الملتزمة.

وابانت ان هذه التغييرات، إلى جانب تطبيق معيار المحاسبة الدولي لإعداد التقارير المالية 17،


تزيد من التكاليف الثابتة للقطاع، مما يزيد من الصعوبات التي تواجهها شركات التأمين الصغيرة.


كما يواجه القطاع ضغوطًا للاستثمار بكثافة في التحول الرقمي لتعزيز الكفاءة وتلبية توقعات العملاء، لا سيما في مجال تأمين السيارات والتأمين الطبي،


حيث تُعد أنظمة الإدارة والتشغيل المتطورة أساسية. تستطيع شركات التأمين الكبيرة تحمل تكاليف هذه الاستثمارات التكنولوجية لتمييز نفسها من خلال خدمة فائقة الجودة، بينما تُترك شركات التأمين الصغيرة، غير القادرة على القيام باستثمارات مماثلة، للتنافس بشكل أساسي على السعر.


إن الزيادة المطردة في قاعدة تكاليف شركات التأمين السعودية تمنحها حافزًا إضافيًا للسعي إلى صفقات الاندماج والاستحواذ التي قد تُتيح فرصًا للتآزر في التكاليف أو النمو. هناك صفقة اندماج واستحواذ واحدة قيد التنفيذ حاليًا

(الشركة المتحدة للتأمين التعاوني والشركة العربية للتأمين التعاوني)،

وخمس صفقات أخرى أُبرمت خلال السنوات الخمس الماضية


(ولاء وميتلايف، واتحاد الخليج والأهلية، والجزيرة تكافل وسوليدرتي، وولاء وساب تكافل، وميدغلف وبروج) في المملكة العربية السعودية،


ونتوقع المزيد في الأشهر المقبلة. تجذب شركات التأمين السعودية اهتمامًا من مستثمرين استراتيجيين،


بما في ذلك البنوك وصناديق الثروة السيادية والأفراد الأثرياء.


توفر هذه الاستثمارات رأس مال إضافيًا، وتعزز المرونة المالية،

ويمكنها توسيع نطاق التوزيع والتعرف على العلامة التجارية. في يناير 2025،

أكمل صندوق الاستثمارات العامة السعودي الاستحواذ على حصة 23% في شركة إعادة التأمين السعودية، بضخ 427.4 مليون ريال (114 مليون دولار) في رأس المال.


من المرجح أن يؤدي تطبيق هيئة التأمين على الحياة لمعايير (اقتصادية) مُحسّنة قائمة على المخاطر إلى زيادة تكاليف الامتثال والتنظيم للشركات،

مع تعزيز استقرار السوق. كما قامت الهيئة التنظيمية مؤخرًا بإلغاء تراخيص العديد من وكلاء التأمين وشركات الوساطة غير الملتزمة،


وذلك كجزء من جهد تنظيمي أوسع نطاقًا لتعزيز الأداء المالي لقطاع التأمين ومصداقيته، وهو أمر إيجابي من الناحية الائتمانية.